發(fā)布時(shí)間：2023-03-17 18:03:56
序言：寫作是分享個(gè)人見解和探索未知領(lǐng)域的橋梁，我們?yōu)槟x了8篇的金融改革論文樣本，期待這些樣本能夠?yàn)槟峁┴S富的參考和啟發(fā)，請(qǐng)盡情閱讀。
關(guān)鍵詞：農(nóng)村金融改革，農(nóng)業(yè)銀行改革，郵儲(chǔ)資金，政策性金融，農(nóng)信社改革，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)
在剛剛結(jié)束的兩會(huì)上，總理在《政府工作報(bào)告》中指出：“加快農(nóng)村金融改革，強(qiáng)化中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行和中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行為‘三農(nóng)’服務(wù)的功能，繼續(xù)深化農(nóng)村信用社改革，積極推進(jìn)新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)發(fā)展”。政府對(duì)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的改革提出了十分具體的要求。
一、面向三農(nóng)推進(jìn)農(nóng)業(yè)銀行改革
如何面向三農(nóng)推進(jìn)農(nóng)行改革成為社會(huì)各界關(guān)注的焦點(diǎn)，專家學(xué)者提出了許多有價(jià)值的建議，農(nóng)行內(nèi)部也進(jìn)行了大討論，并將縣域支行分為糧棉大縣支行、貧困縣支行、青海地區(qū)支行、經(jīng)濟(jì)強(qiáng)縣和大中城市郊區(qū)支行，實(shí)行差別定位，確定相應(yīng)的重點(diǎn)服務(wù)領(lǐng)域，爭(zhēng)取發(fā)揮縣域金融主渠道作用。
在改革過程中還有許多細(xì)節(jié)問題需要引起重視，細(xì)節(jié)問題能否解決，在一定程度上影響著農(nóng)行改革的成效。也正是這些看似細(xì)微的不同之處，才是農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)力的差別所在。
細(xì)節(jié)一：農(nóng)行的貸款手續(xù)比較繁瑣。
例如，一位農(nóng)行的客戶是農(nóng)村的城鎮(zhèn)居民，他向某農(nóng)行支行申請(qǐng)貸款40萬(wàn)元，抵押品是自家的一座建筑面積520平方米的房屋，和110平方米的土地使用權(quán)。為了拿到這筆貸款，他需要支付的費(fèi)用有：一是評(píng)估費(fèi)用，房產(chǎn)評(píng)估40萬(wàn)，評(píng)估費(fèi)按評(píng)估值的0.4%收費(fèi)，共計(jì)1600元；二是登記費(fèi)用，房產(chǎn)抵押登記費(fèi)130元，查檔費(fèi)400元，土地登記費(fèi)100元，共計(jì)630元；三是保險(xiǎn)費(fèi)，按房地產(chǎn)評(píng)估額每年0.06%收，共計(jì)240元。以上費(fèi)用總計(jì)約2470元，占貸款成本1.235%；銀行一年期貸款基準(zhǔn)利率為7.47%，如銀行上浮40%，則利率達(dá)10.458%，借款人實(shí)際支出成本約11.7%。農(nóng)行針對(duì)個(gè)人的貸款利率和農(nóng)信社差不多，比民間利率也低不了多少。一些農(nóng)行的貸款不管額度大小，大部分要上報(bào)市分行審批，有的甚至省分行審批，并且在審批過程中還需要不斷補(bǔ)充有關(guān)材料，不少貸款等審批下來(lái)，已經(jīng)誤了農(nóng)時(shí)和生產(chǎn)旺季。農(nóng)行要發(fā)揮縣域金融主渠道的作用，還需要簡(jiǎn)化縣域貸款的手續(xù)，否則難以發(fā)揮自身的優(yōu)勢(shì)。
細(xì)節(jié)二：惜貸問題還有待解決。
近年來(lái)農(nóng)行實(shí)行了較嚴(yán)的貸款問責(zé)制，導(dǎo)致部分縣級(jí)以下分支機(jī)構(gòu)和信貸人員，在貸款發(fā)放方面存在這樣的思想，那就是“多做多錯(cuò)，少做少錯(cuò)，不做不錯(cuò)”，一些支行行長(zhǎng)為避免貸款損失，年終被通報(bào)和扣獎(jiǎng)金，不是看準(zhǔn)了，有十分把握，寧愿不做貸款業(yè)務(wù)。
細(xì)節(jié)三：系統(tǒng)內(nèi)上存問題。
農(nóng)行存款的平均綜合實(shí)際付息率約為1.27%，而系統(tǒng)內(nèi)上存的平均利率為2.5%左右，能賺一個(gè)點(diǎn)以上的利差，并且?guī)缀醪挥贸袚?dān)風(fēng)險(xiǎn)。我們都知道，涉農(nóng)貸款風(fēng)險(xiǎn)一般較大，信用等級(jí)普遍較低，貸款風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)較高，貸款利息收入扣除貸款營(yíng)銷費(fèi)用以后，與系統(tǒng)內(nèi)上存資金利息收入差距較小，而且還要承擔(dān)較大的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。一些基層支行不想也不敢發(fā)放涉農(nóng)貸款，寧愿將資金轉(zhuǎn)入系統(tǒng)內(nèi)上存獲取利息收入，而不愿主動(dòng)營(yíng)銷貸款，去獲取風(fēng)險(xiǎn)不確定的貸款利息收入。調(diào)研中了解到，某省農(nóng)行存款相當(dāng)于農(nóng)信社的1.6倍，但支農(nóng)貸款只有農(nóng)信社的44%。農(nóng)行改革的定位是“縣域金融的主渠道”，但如不解決系統(tǒng)內(nèi)上存等細(xì)節(jié)問題，農(nóng)行要想恢復(fù)在農(nóng)村金融的龍頭老大地位，可能需要相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間。
細(xì)節(jié)四：農(nóng)行對(duì)縣域中小企業(yè)的信用評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)較高。
某縣農(nóng)行支行對(duì)有信貸關(guān)系的251家中小企業(yè)進(jìn)行調(diào)查，被評(píng)為A至AAA級(jí)的中小企業(yè)占37.45%，B級(jí)的占5.98%，C級(jí)以下的占55.38%。按照農(nóng)行的有關(guān)制度規(guī)定，B級(jí)及以下的企業(yè)屬于信用不佳、限期退出的企業(yè)，按照這個(gè)口徑，該縣60%以上的中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)普遍偏低，很難從農(nóng)行得到貸款。造成這種局面的原因很多，除了嚴(yán)格的貸款問責(zé)制外，還有一個(gè)原因就是縣域擔(dān)保機(jī)制不健全，銀監(jiān)會(huì)規(guī)定，與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)合作的貸款擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊(cè)資金應(yīng)在1億元人民幣以上，且必須是實(shí)繳資本，這對(duì)從事縣域信貸擔(dān)保的公司造成了沖擊，一些資金實(shí)力較弱、貸款困難、真正需要擔(dān)保的縣域中小企業(yè)，往往無(wú)法進(jìn)入擔(dān)保公司的視野。如果不健全縣域擔(dān)保機(jī)制，就很難解決縣域支行“惜貸”的問題，當(dāng)然這個(gè)問題不是農(nóng)行自身能解決了的。
二、拓寬政策性金融的服務(wù)領(lǐng)域
2004年之后，農(nóng)發(fā)行加快了改革的步伐，積極探索開發(fā)性金融的新路子，服務(wù)領(lǐng)域逐步從產(chǎn)后的糧棉油收購(gòu)等產(chǎn)后業(yè)務(wù)，擴(kuò)展到產(chǎn)前和產(chǎn)中。
從2004年起，農(nóng)發(fā)行開始市場(chǎng)化發(fā)債籌資，逐步擺脫了對(duì)央行再貸款的依賴。三年來(lái)已累計(jì)發(fā)債籌資4410億元，累計(jì)歸還再貸款2637億元。另外，還通過開辦同業(yè)拆借、組織企業(yè)貸款、與郵儲(chǔ)辦理協(xié)議存款等方式，開展市場(chǎng)化融資，降低了資金成本，改善了負(fù)債結(jié)構(gòu)。
三、促使郵儲(chǔ)資金回流農(nóng)村
郵儲(chǔ)銀行已于2007年3月20日成立，作為一家長(zhǎng)期承擔(dān)普遍服務(wù)職能的新企業(yè)，其優(yōu)勢(shì)十分明顯：一是網(wǎng)點(diǎn)多，3.6萬(wàn)個(gè)網(wǎng)點(diǎn)，遍布全國(guó)2800多個(gè)縣市；二是網(wǎng)絡(luò)大，擁有全國(guó)一體化的電子網(wǎng)絡(luò)，能夠?qū)崿F(xiàn)資金實(shí)時(shí)到帳；三是資金實(shí)力雄厚，存款余額1.6萬(wàn)億，僅次于四大銀行；四是客戶群體廣泛，綠卡近2億；五是歷史包袱輕，不良資產(chǎn)幾乎為零等。
當(dāng)然，郵儲(chǔ)開展存單質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)，也暴露了一些問題，比如：人才儲(chǔ)備不足，風(fēng)險(xiǎn)控制能力弱；郵政的全資子公司，來(lái)自股東的支持不夠等。另外，郵儲(chǔ)銀行是一級(jí)法人體制，這種體制能否適應(yīng)農(nóng)村金融發(fā)展的需要，還有待研究。
在農(nóng)村，郵儲(chǔ)和農(nóng)行、農(nóng)信社系統(tǒng)有許多重合之處，都有大量網(wǎng)點(diǎn)，重點(diǎn)業(yè)務(wù)特別是零售業(yè)務(wù)基本上以吸收存款為主，客戶以中低端客戶為主，網(wǎng)絡(luò)、客戶和業(yè)務(wù)重合，如何在競(jìng)爭(zhēng)中加強(qiáng)它們之間的合作，也需要引起注意。
四、繼續(xù)深化農(nóng)信社改革
2003年6月，國(guó)務(wù)院決定在江蘇等8省市，啟動(dòng)農(nóng)信社改革試點(diǎn)，2004年8月在全國(guó)鋪開。統(tǒng)計(jì)顯示，截至2006年末，已組建銀行類金融機(jī)構(gòu)93家。資本充足率從-8.45%提高到5.89%；不良貸款率從36.93%降至17.54%，資產(chǎn)質(zhì)量明顯改善；從2005年開始，農(nóng)村合作金融系統(tǒng)開始營(yíng)利，結(jié)束了從1994年以來(lái)連續(xù)10年的虧損。
農(nóng)信社改革是農(nóng)村金融改革的重中之重，各個(gè)地區(qū)要有所差異。經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的農(nóng)信社改革，可繼續(xù)按照現(xiàn)代金融企業(yè)的要求，進(jìn)行股份制改造。在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，美歐等國(guó)社區(qū)銀行的做法，可能更有借鑒意義。在美國(guó)的農(nóng)村，社區(qū)銀行的數(shù)量很多，其營(yíng)業(yè)機(jī)構(gòu)數(shù)量占農(nóng)村社區(qū)所有銀行營(yíng)業(yè)機(jī)構(gòu)的58%，存款份額占49%。美國(guó)還專門成立了《社區(qū)再投資法》，鼓勵(lì)社區(qū)銀行的發(fā)展，美國(guó)還規(guī)定社區(qū)銀行免征各種稅賦，不用交存款準(zhǔn)備金，可參照市場(chǎng)利率，自主決定存貸款利率。在我國(guó)，如何建立一套適用社區(qū)銀行發(fā)展的規(guī)章制度、監(jiān)管機(jī)制和可供推廣的操作性經(jīng)驗(yàn)，對(duì)我國(guó)社區(qū)銀行的發(fā)展很重要。另外，還要采取一些措施，比如像一些國(guó)家硬性規(guī)定：社區(qū)銀行要有一個(gè)較大比例的儲(chǔ)蓄資金，用在本地，同時(shí)社區(qū)要定義在一個(gè)較小的范圍內(nèi)，否則將很難保證社區(qū)銀行的資金不會(huì)流向工商業(yè)，不流向城市。對(duì)老少邊窮、經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)、交通不便農(nóng)村山區(qū)的農(nóng)信社改革，要按照合作制原則進(jìn)行改造，不能簡(jiǎn)單套用現(xiàn)代銀行制度模式。
要盡快理順省聯(lián)社同縣聯(lián)社、信用社的管理體制，確?；鶎愚r(nóng)信社的獨(dú)立性，嚴(yán)禁上級(jí)聯(lián)社指定下級(jí)聯(lián)社負(fù)責(zé)人。省聯(lián)社不能辦成行政性管理機(jī)構(gòu)，要在尊重法人經(jīng)營(yíng)權(quán)的前提下，樹立服務(wù)意識(shí)，充分發(fā)揮人才、信息、管理上的優(yōu)勢(shì)，建立有效的金融創(chuàng)新機(jī)制，開發(fā)適應(yīng)農(nóng)村各類市場(chǎng)主體需要的系列金融產(chǎn)品；要重點(diǎn)發(fā)展金融咨詢、、保管、擔(dān)保和個(gè)人理財(cái)?shù)戎虚g業(yè)務(wù)，加快銀行卡聯(lián)網(wǎng)，實(shí)現(xiàn)聯(lián)合經(jīng)營(yíng)。
五、積極推進(jìn)新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)發(fā)展，增強(qiáng)農(nóng)村金融市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)性
2006年底，銀監(jiān)會(huì)放寬了農(nóng)村金融市場(chǎng)的準(zhǔn)入，鼓勵(lì)各類資本到農(nóng)村，設(shè)立村鎮(zhèn)銀行、貸款公司和農(nóng)村資金互助社。截至今年2月末，已在6個(gè)省、區(qū)試點(diǎn)三類新型銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，開業(yè)了34家，取得了一定效果。下一步將在全國(guó)各省、市積極穩(wěn)步地推進(jìn)試點(diǎn)，正在籌建當(dāng)中的還有62家機(jī)構(gòu)。
應(yīng)該說(shuō)，這是個(gè)好辦法，但銀監(jiān)會(huì)規(guī)定，村鎮(zhèn)銀行等金融機(jī)構(gòu)的股東必須是金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)法人或自然人，不包括社團(tuán)法人。一些NGO（即非政府組織）人士感到很遺憾，由此引發(fā)了一些爭(zhēng)論，比如NGO的小額信貸是否應(yīng)該向銀行類金融機(jī)構(gòu)過渡？如果能過渡將可能會(huì)面臨哪些困難？
現(xiàn)在全國(guó)各地的小額信貸形式很多，差異很大，需要在實(shí)踐中不斷改進(jìn)和完善。
第一，銀監(jiān)會(huì)合作部將各種形式的小額信貸納入監(jiān)管范圍之內(nèi)。發(fā)展小額信貸需要有個(gè)總體的規(guī)范。建議銀監(jiān)會(huì)制定一個(gè)“農(nóng)村小額信貸發(fā)展指引”，并在實(shí)踐中逐步規(guī)范。各種形式的小額信貸在成立之初，要到銀監(jiān)會(huì)的縣監(jiān)管辦備案，這樣也便于監(jiān)管部門及時(shí)掌握各地小額信貸的發(fā)展情況，發(fā)現(xiàn)問題，解決問題。
第二，拓寬小額信貸融資渠道。股本融資是最好的融資渠道，但持有小額信貸機(jī)構(gòu)股票不能在二級(jí)市場(chǎng)銷售，所以投資者不會(huì)對(duì)小額信貸機(jī)構(gòu)的股票感興趣。國(guó)際經(jīng)驗(yàn)證明，只有當(dāng)小額信貸機(jī)構(gòu)發(fā)育成熟并有一定的營(yíng)利能力后，才有可能吸引社會(huì)投資者?？紤]到我國(guó)尚未建立起針對(duì)小額信貸機(jī)構(gòu)的信用評(píng)價(jià)體系，所以短期內(nèi)小額信貸機(jī)構(gòu)債券融資的前景不樂觀。另外小額信貸機(jī)構(gòu)的信用貸款缺乏抵押物，雖然有預(yù)期的現(xiàn)金流，但信息不夠充分，小額信貸頂多能算作關(guān)注貸款，想通過小額信貸資產(chǎn)證券化進(jìn)行融資，目前還不現(xiàn)實(shí)。目前社會(huì)各界向小額信貸機(jī)構(gòu)的投資大多被看作是一種公益行為，很少被看作是一種商業(yè)行為。
農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的發(fā)展近年來(lái)正趨于多樣化，多種行業(yè)、多種經(jīng)濟(jì)組織并存，在競(jìng)爭(zhēng)中不斷發(fā)展。我國(guó)的國(guó)有商業(yè)銀行在農(nóng)村地區(qū)一般只辦理小額的質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)，信貸品種極度欠缺，雖然各大銀行相繼開設(shè)了一些服務(wù)于中小企業(yè)的信貸項(xiàng)目，但是貸款總量小，貸款資格審查過于嚴(yán)格[1]。在此情況下，農(nóng)村的大部分信貸需求最終還是落到了農(nóng)村信用社的肩上，而農(nóng)村信用社業(yè)務(wù)素質(zhì)低、信貸種類單一的特點(diǎn)已經(jīng)難以滿足農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展多樣化的趨勢(shì)。
二、建立完善的農(nóng)村金融改革體系，推進(jìn)新農(nóng)村建設(shè)
(一)堅(jiān)持農(nóng)村金融改革與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)改革的同步進(jìn)行處理好農(nóng)村金融發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間的關(guān)系，從經(jīng)濟(jì)發(fā)展區(qū)域性的特點(diǎn)出發(fā)制定農(nóng)村金融發(fā)展的戰(zhàn)略方向，有利于實(shí)現(xiàn)農(nóng)村金融改革與經(jīng)濟(jì)改革的同步進(jìn)行。在經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)的農(nóng)村地區(qū)要建立供給型農(nóng)村金融發(fā)展策略，以此為基準(zhǔn)，不斷調(diào)整我國(guó)農(nóng)村政策銀行的功能，適當(dāng)?shù)脑黾愚r(nóng)業(yè)貸款項(xiàng)目，支持農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)工作，重點(diǎn)支持農(nóng)村龍頭企業(yè)產(chǎn)業(yè)化的發(fā)展，逐步實(shí)現(xiàn)農(nóng)村人民與農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的雙贏。
(二)充分發(fā)揮政策性支農(nóng)機(jī)構(gòu)的重要作用農(nóng)業(yè)是我國(guó)的基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)，在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中有著不可取代的作用。我國(guó)的農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)需要大量的資金支持，金融缺口偏大，在引導(dǎo)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、推進(jìn)新農(nóng)村建設(shè)等方面，政策性金融機(jī)構(gòu)的支持與服務(wù)力度還不到位。針對(duì)國(guó)家主要的政策性支農(nóng)機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，要不斷擴(kuò)大市一級(jí)機(jī)構(gòu)，收縮縣一級(jí)機(jī)構(gòu)，加大對(duì)農(nóng)村產(chǎn)業(yè)和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的支持力度，將主要業(yè)務(wù)落實(shí)到實(shí)處，中央政府的支農(nóng)業(yè)務(wù)要委派到農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行，市縣級(jí)的業(yè)務(wù)要慎重選擇金融機(jī)構(gòu)，充分發(fā)揮出支農(nóng)機(jī)構(gòu)的作用。
(三)各個(gè)金融機(jī)構(gòu)的改革第一，深化農(nóng)村信用社的改革。農(nóng)村信用社要在落實(shí)各項(xiàng)扶農(nóng)政策的基礎(chǔ)上，把改革的重點(diǎn)放到對(duì)自身市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的提高上來(lái)，盡快的建立一個(gè)全國(guó)性的農(nóng)村信用社結(jié)算體系，在員工中積極引進(jìn)競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，保證農(nóng)村信用社隊(duì)伍的穩(wěn)定，通過基層社制定貸款利率，增加客戶對(duì)農(nóng)村信用社的好感度。第二，深化農(nóng)業(yè)銀行的改革。農(nóng)業(yè)銀行在改革過程中要重視商業(yè)性的增強(qiáng)，漸漸弱化政策性的金融業(yè)務(wù)，以便能夠?yàn)橘Y金需求量大的農(nóng)村建設(shè)發(fā)展項(xiàng)目提供更多的金融服務(wù)支持，不斷完善產(chǎn)品市場(chǎng)、便利性結(jié)算、信息咨詢等中間性金融服務(wù)業(yè)務(wù)[2]。第三，深化其他金融機(jī)構(gòu)的改革。在郵政儲(chǔ)蓄銀行的改革進(jìn)程中，要將郵政儲(chǔ)蓄銀行的資金引回農(nóng)村地區(qū)，建立中小型企業(yè)貸款的擔(dān)保機(jī)構(gòu)。另外，要致力于民間金融體系的構(gòu)建和發(fā)展，使其在農(nóng)村金融中發(fā)揮輔助作用，多方面規(guī)范民間融資行為，大力發(fā)展小額貸款組織等民間金融機(jī)構(gòu)，不斷推進(jìn)農(nóng)村金融的改革和新農(nóng)村建設(shè)進(jìn)程的加快。
(四)創(chuàng)建良好的農(nóng)村金融環(huán)境金融環(huán)境的建設(shè)在新農(nóng)村建設(shè)的過程中發(fā)揮著重要作用，想要?jiǎng)?chuàng)建一個(gè)良好的農(nóng)村金融環(huán)境，政府就要與相關(guān)部門協(xié)調(diào)合作，積極建立農(nóng)村信用信息管理系統(tǒng)和失信懲戒制度，嚴(yán)厲打擊逃債行為，降低金融風(fēng)險(xiǎn)。此外，國(guó)家還要在立法上予以支持，加強(qiáng)法制監(jiān)管，打造一個(gè)健康的金融環(huán)境。
三、結(jié)論
次級(jí)債是美國(guó)銀行針對(duì)信用記錄較差的客戶發(fā)放的住房貸款(即次級(jí)房貸)，是住房抵押貸款發(fā)放機(jī)構(gòu)（如商業(yè)銀行）將其持有的住房抵押貸款集合組成資產(chǎn)池，經(jīng)打包定價(jià)后出售給特殊目的機(jī)構(gòu)（Specialpurposevehicle，SPV），特殊目的機(jī)構(gòu)再將其以擔(dān)保、保險(xiǎn)等形式進(jìn)行信用增強(qiáng)(CreditEnhancement)，經(jīng)過信用評(píng)級(jí)后以抵押擔(dān)保證券的形式出售給投資者。證券每月支付的本息現(xiàn)金流，直接來(lái)源于資產(chǎn)池中抵押貸款每月獲得的計(jì)劃償還和提前償還的本息金額。
作為近30年來(lái)最重要的金融創(chuàng)新之一，住房抵押貸款證券化起始于20世紀(jì)70年代的美國(guó)，其核心在于通過嚴(yán)謹(jǐn)有效的交易結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)，使資產(chǎn)的客觀信用同原始權(quán)益人的整體信用相隔離，并提供住房抵押貸款資產(chǎn)本身信用和衍生信用兩個(gè)層次信用。目前，已在國(guó)際上得到了較為廣泛的運(yùn)用與發(fā)展。美國(guó)次級(jí)債危機(jī)發(fā)端于2006年下半年，在2007年2月引發(fā)世人普遍關(guān)注，到2007年8月則升級(jí)成席卷全球金融市場(chǎng)的風(fēng)暴。其影響并不僅僅限于次級(jí)債市場(chǎng)，已經(jīng)蔓延至其他市場(chǎng)。在次級(jí)債危機(jī)的影響下，道瓊斯指數(shù)、倫敦金融時(shí)報(bào)指數(shù)、日經(jīng)指數(shù)都在下降。與2003年6月29日相比，道瓊斯指數(shù)2008年1月30日的市值損失了3000億美元，去年美國(guó)金融行業(yè)裁員15.3萬(wàn)人，而2006年整個(gè)行業(yè)裁員僅5.03萬(wàn)人。截至今年1月底全球因次級(jí)債危機(jī)而導(dǎo)致資本市場(chǎng)縮水約8萬(wàn)億美元。
受此影響，中國(guó)股市牛市步伐嘎然而止并調(diào)頭向下，從2007年10月至2008年3月，上證指數(shù)下跌2000多點(diǎn)，許多股票被腰斬。我國(guó)的金融市場(chǎng)和房地產(chǎn)市場(chǎng)在一定程度上也受到了這場(chǎng)危機(jī)的影響，同樣也對(duì)中國(guó)的金融市場(chǎng)和房地產(chǎn)市場(chǎng)如何穩(wěn)健運(yùn)行以防范金融危機(jī)的
發(fā)生提出了亟待解決的課題。
二、我國(guó)金融投資的現(xiàn)狀分析
我國(guó)金融投資從實(shí)物投資中分離出來(lái)并發(fā)展壯大，是融合在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的轉(zhuǎn)變進(jìn)程之中的，并已呈現(xiàn)出投資主體多元化和投資工具多樣化的發(fā)展趨勢(shì)。我國(guó)金融投資的發(fā)展面臨著種種困難，無(wú)論是融資工具的發(fā)行、流通、交易諸環(huán)節(jié)，還是資本市場(chǎng)現(xiàn)存的國(guó)有股癥結(jié)、股市結(jié)構(gòu)單一、吸收公司上市標(biāo)準(zhǔn)僵化等特點(diǎn)，以及證券業(yè)的組織、管理等方面都存在問題，發(fā)育不全的金融市場(chǎng)環(huán)境和運(yùn)行扭曲的金融市場(chǎng)運(yùn)行機(jī)制，嚴(yán)重地阻礙著金融市場(chǎng)的進(jìn)一步發(fā)展。究其原因，一方面是由于商品經(jīng)濟(jì)發(fā)展程度的制約，但更現(xiàn)實(shí)的則是金融投資環(huán)境發(fā)育基礎(chǔ)的薄弱與其環(huán)境要素組合體系的殘缺不全。因此，改進(jìn)和完善我國(guó)的金融投資環(huán)境已成為我們培育金融市場(chǎng)，完善金融投資體系，發(fā)展金融投資的關(guān)鍵。
三、次級(jí)債危機(jī)給我國(guó)金融投資改革的啟示
1.加強(qiáng)金融投資風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，在實(shí)踐中自我完善金融體系。
（1）提高應(yīng)對(duì)金融危機(jī)的監(jiān)控水平；
（2）應(yīng)該警惕國(guó)內(nèi)住房按揭貸款的潛在信用風(fēng)險(xiǎn)；
（3）謹(jǐn)慎加息，避免房貸資金成本過高引發(fā)的住房按揭貸款還款風(fēng)險(xiǎn)增加的金融風(fēng)波；
（4）以美國(guó)次級(jí)債危機(jī)為前車之鑒，事先采取科學(xué)論證、試點(diǎn)推廣、風(fēng)險(xiǎn)控制等手段，盡快推動(dòng)住房按揭貸款證券化的進(jìn)程，化解集中于銀行體系的金融風(fēng)險(xiǎn)；
（5）嚴(yán)格控制并有效阻擊銀行資金尤其是境外資金非法流入國(guó)內(nèi)資本市場(chǎng)。
2.立足于本國(guó)金融資本，積極引導(dǎo)個(gè)人投資者參與金融投資，鼓勵(lì)機(jī)構(gòu)投資者的進(jìn)入，同時(shí)吸收國(guó)外金融投資為補(bǔ)充，實(shí)現(xiàn)投資主體多元化。加強(qiáng)對(duì)機(jī)構(gòu)投資者進(jìn)入金融投資領(lǐng)域的引導(dǎo)，降低其進(jìn)入門檻，同時(shí)注意對(duì)其進(jìn)行投資風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)教育，樹立投資理念。
3.根據(jù)現(xiàn)代企業(yè)制度和市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的要求，實(shí)現(xiàn)中介機(jī)構(gòu)民營(yíng)化，建立規(guī)范的行業(yè)自律制度和信用制度，強(qiáng)化會(huì)員和社會(huì)公眾的監(jiān)督作用，完善證券交易所的組織架構(gòu)和運(yùn)作方式，建立嚴(yán)格規(guī)范的行業(yè)自律制度、信用制度和從業(yè)人員資格認(rèn)證制度，增強(qiáng)從業(yè)人員的職業(yè)操守。
4.作為調(diào)控主體，政府退出對(duì)金融投資過程和投資行為的直接干預(yù)，成為整個(gè)社會(huì)金融投資活動(dòng)的間接調(diào)控者。政府對(duì)金融投資的管理應(yīng)該包含以下幾個(gè)方面：
（1）按照國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)事業(yè)發(fā)展的目標(biāo)合理確定金融投資活動(dòng)的宏觀調(diào)控目標(biāo)，明確發(fā)展方向；
（2）管好、用好政府投資；
（3）營(yíng)造良好的投資環(huán)境，依法建立公平競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境，保護(hù)投資主體的合法權(quán)益，規(guī)范參與金融投資各方的行為；
（4）防范國(guó)家金融風(fēng)險(xiǎn)。
5.從實(shí)際出發(fā)，以切實(shí)滿足投資者的需要為宗旨，既改善金融投資環(huán)境中的物質(zhì)因素，又靈活地運(yùn)用各種政策措施，改善金融投資環(huán)境中的非物質(zhì)因素。具體而言應(yīng)從以下方面著眼：
（1）保持政治、經(jīng)濟(jì)的長(zhǎng)期穩(wěn)定和發(fā)展。
（2）建立一個(gè)符合國(guó)際規(guī)范的、成熟而發(fā)達(dá)的金融市場(chǎng)，尤其是證券市場(chǎng)。
（3）建立高效率的證券交易系統(tǒng)和現(xiàn)代化的通訊網(wǎng)絡(luò)，改進(jìn)和完善信息傳遞系統(tǒng)，提高金融服務(wù)質(zhì)量。
（4）建立和完善各種證券管理政策及法律，維持證券市場(chǎng)的正常運(yùn)行秩序，保障投資者的利益。
（5）加快培訓(xùn)金融投資人才。
四、結(jié)束語(yǔ)
綜上所述，我國(guó)政府必須在堅(jiān)持金融投資漸進(jìn)式發(fā)展原則的基礎(chǔ)上，一方面積極支持并鼓勵(lì)資本市場(chǎng)金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)的發(fā)展，穩(wěn)妥推進(jìn)金融市場(chǎng)的開放；另一方面應(yīng)加大力度，合理控制對(duì)外證券投資的風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)內(nèi)各類投資機(jī)構(gòu)應(yīng)從此次危機(jī)中汲取深刻教訓(xùn)，在對(duì)外投資之前深入調(diào)查和研究，深入了解風(fēng)險(xiǎn)，合理防范和控制風(fēng)險(xiǎn)。
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我國(guó)高等學(xué)校的教育就是培養(yǎng)適合社會(huì)各行各業(yè)所需要的專門人才，在培養(yǎng)金融人才的時(shí)候要考慮到現(xiàn)階段及將來(lái)一段時(shí)間內(nèi)金融機(jī)構(gòu)所需要人才的特點(diǎn)，因此來(lái)制定教學(xué)內(nèi)容和教學(xué)方案等。在鹽城工學(xué)院經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院與鹽城商業(yè)銀行和證券公司共同建立的實(shí)習(xí)實(shí)訓(xùn)基地就是根據(jù)數(shù)十家金融機(jī)構(gòu)對(duì)人才需要和招聘情況進(jìn)行培訓(xùn)的。
1.1對(duì)金融人才所需要的實(shí)踐特點(diǎn)
目前我國(guó)金融機(jī)構(gòu)對(duì)金融人才能力的要求主要是以下三方面的特點(diǎn)：金融（銀行、證券和保險(xiǎn)等）市場(chǎng)開拓能力、人際溝通交流能力、金融投資分析能力等。除此之外，還要求金融從業(yè)人員必須具備貨幣銀行學(xué)、證劵投資學(xué)、保險(xiǎn)學(xué)、微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)、市場(chǎng)營(yíng)銷、管理心理和行為學(xué)等相關(guān)學(xué)科知識(shí)，還能夠有前瞻性，有決斷的投資膽識(shí)、良好的營(yíng)銷心理素質(zhì)、把握市場(chǎng)機(jī)會(huì)的能力。
1.2金融機(jī)構(gòu)招聘人才的新要求
隨著商業(yè)銀行的網(wǎng)絡(luò)化到來(lái)，一線銀行營(yíng)業(yè)部出現(xiàn)了諸如“網(wǎng)絡(luò)導(dǎo)購(gòu)員”、“電子銀行柜員”等新崗位，而電話銀行、手機(jī)銀行的出現(xiàn)則要求銀行配備大量的“基層一線”話務(wù)員，技能訓(xùn)練，如點(diǎn)鈔技能、客戶關(guān)系管理、理財(cái)咨詢等。一線的證券公司營(yíng)業(yè)部招聘的工作崗位往往是證券經(jīng)紀(jì)營(yíng)銷崗位、客戶理財(cái)崗位、投資分析崗位。在實(shí)踐過程中工作崗位往往具有綜合性，對(duì)金融人才各方面都有嚴(yán)格的要求，主要是就需要營(yíng)銷人員具有市場(chǎng)開拓能力和人際溝通交流能力，但是對(duì)在投資分析方面沒有太高的要求；但是對(duì)于客戶理財(cái)人員就需要具備人際溝通交流能力和投資分析能力；對(duì)證劵投資分析和投行業(yè)務(wù)人才就需要有很高的投資分析能力。金融專業(yè)要適應(yīng)現(xiàn)代金融業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)發(fā)展趨勢(shì)，更好地體現(xiàn)“產(chǎn)學(xué)研相結(jié)合”的需要。
2金融法學(xué)教學(xué)內(nèi)容探討
2.1教學(xué)課程要有針對(duì)性
根據(jù)人才培養(yǎng)不同能力層次的要求，就需要我們對(duì)課程教學(xué)內(nèi)容要重新組織安排，分基礎(chǔ)性的章節(jié)、專業(yè)性的章節(jié)和備選性的章節(jié)?；A(chǔ)性的章節(jié)強(qiáng)調(diào)通用知識(shí)和技能，比如金融法的基本要求和內(nèi)容等。這就要求所有學(xué)生都能夠熟悉內(nèi)容，掌握基礎(chǔ)性知識(shí)。而專業(yè)性的章節(jié)需要按照實(shí)際操作崗位所必備的知識(shí)和技能要求進(jìn)行編排，一般相對(duì)專業(yè)的知識(shí)需要學(xué)生必須熟練掌握，如中國(guó)人民銀行法律制度和業(yè)務(wù)、商業(yè)銀行法律制度和業(yè)務(wù)、政策性銀行法律制度和業(yè)務(wù)、證劵法律制度、保險(xiǎn)法律制度、信托法律制度、金融擔(dān)保法律制度、支付結(jié)算法律制度和融資租賃法律制度等。在備選性的章節(jié)的課程教學(xué)中，只要求學(xué)生了解這些教學(xué)內(nèi)容，如資本市場(chǎng)法律制度、貨幣管理和貨幣政策法律制度和金融監(jiān)管法律制度等。
2.2合理調(diào)整金融法教學(xué)內(nèi)容的權(quán)重比例關(guān)系
在指導(dǎo)教學(xué)的時(shí)候，我們需要本著基本原則進(jìn)行，就是要把金融法學(xué)課程的教學(xué)內(nèi)容的權(quán)重比例關(guān)系進(jìn)行合理規(guī)劃。集體要求就是基礎(chǔ)性的章節(jié)原理和理論只需占到總課時(shí)的25%就可以，而作為備選性的章節(jié)教學(xué)內(nèi)容，盡量采取引導(dǎo)自學(xué)的教學(xué)方式，應(yīng)占到總課時(shí)的15%，而專業(yè)性的章節(jié)教學(xué)內(nèi)容多而且重要，要增加各種實(shí)訓(xùn)手段，應(yīng)占到總教學(xué)課時(shí)的60%。
3金融法學(xué)合理教學(xué)方式探討
3.1可以采用多種實(shí)踐教學(xué)模式來(lái)進(jìn)行有機(jī)組合
在金融法學(xué)課程教學(xué)過程中改變以往單一的案例講解模式，可采用課程實(shí)訓(xùn)和專業(yè)特點(diǎn)相結(jié)合的教學(xué)方法進(jìn)行講解。實(shí)訓(xùn)和專業(yè)特色實(shí)訓(xùn)相結(jié)合的教學(xué)方式。課程實(shí)訓(xùn)包含在理論講解過程中，可采用金融案例教學(xué)和軟件模擬，通過案例評(píng)析，或進(jìn)行操作軟件的階段性模擬，使學(xué)生掌握最基本的概念、程序等常識(shí)性的知識(shí)，課程實(shí)訓(xùn)目標(biāo)比較單一，針對(duì)性強(qiáng)，在課程理論教學(xué)過程中進(jìn)行，教學(xué)的效果能即時(shí)體現(xiàn)。專業(yè)特色實(shí)訓(xùn)屬于社會(huì)實(shí)踐的一部分，是結(jié)合金融專業(yè)不同的崗位職責(zé)要求進(jìn)行的訓(xùn)練?？砂凑战鹑诹鞒讨械牟煌瑣徫惶攸c(diǎn)，安排學(xué)生到相關(guān)的商業(yè)銀行、保險(xiǎn)公司和證券公司里進(jìn)行實(shí)習(xí)，通過實(shí)踐與自已的職業(yè)能力掛鉤，既可以鞏固所學(xué)的金融法知識(shí)，也可以打通課程學(xué)習(xí)與實(shí)際操作的通道。
3.2深化案例教學(xué)，采用參與式模式教學(xué)
金融法學(xué)的案例編寫一定要真實(shí)可信，關(guān)注每個(gè)知識(shí)點(diǎn)的細(xì)節(jié)，講具體案例的同時(shí)也要生動(dòng)，不能只是羅列一堆事例、數(shù)據(jù)。采用真實(shí)案例時(shí)，教師必須考慮到與所學(xué)的金融法知識(shí)相切合，這樣才能讓學(xué)生認(rèn)真地對(duì)待案例，認(rèn)真地思考和分析這些事例和數(shù)據(jù)。采取參與式的案例教學(xué)是深化案例教學(xué)最有效的方法之一。案例如果僅僅是由老師講評(píng)，學(xué)生在聽，沒有互動(dòng)，則達(dá)不到培養(yǎng)大學(xué)生應(yīng)用能力的目的?？商岢珜W(xué)生來(lái)思考和分析，老師來(lái)做點(diǎn)評(píng)的教學(xué)模式。由于學(xué)生在案例分析中占據(jù)了主導(dǎo)地位，學(xué)生會(huì)自覺地思考、運(yùn)用自己所學(xué)習(xí)的金融法理論知識(shí)和分析方法，并自覺關(guān)注金融法新的發(fā)展動(dòng)向，從而真正提高學(xué)生對(duì)金融法基本理論和基本規(guī)律的理解應(yīng)用能力、實(shí)踐與操作能力。
3.3加強(qiáng)金融法學(xué)課程實(shí)踐教學(xué)與社會(huì)實(shí)踐的教學(xué)相銜接
學(xué)校和老師應(yīng)該加強(qiáng)和實(shí)踐單位的聯(lián)系，實(shí)現(xiàn)校企聯(lián)合指導(dǎo)學(xué)生參與實(shí)踐活動(dòng)的機(jī)會(huì)。由實(shí)踐單位的專業(yè)技術(shù)人員擔(dān)任課程指導(dǎo)老師或者輔導(dǎo)員。教師在學(xué)生參加社會(huì)實(shí)踐過程時(shí)，還可以布置與課程相關(guān)的金融學(xué)研究課題，由輔導(dǎo)師和學(xué)生共同完成該課題的研究，這樣學(xué)生在研究過程中也能參與到實(shí)踐中，能夠深入了解系統(tǒng)學(xué)習(xí)，能夠提高學(xué)生金融法學(xué)的專業(yè)水平。
4結(jié)語(yǔ)
一、基于工作過程的專業(yè)教學(xué)改革設(shè)計(jì)思路
(一)對(duì)金融保險(xiǎn)行業(yè)企業(yè)進(jìn)行調(diào)研，確定目標(biāo)崗位(群)及工作任務(wù)。在構(gòu)建新教學(xué)模式前，深入江泰及其他25家金融保險(xiǎn)行業(yè)企業(yè)、12所金融保險(xiǎn)及相關(guān)專業(yè)的高校開展系統(tǒng)化調(diào)研，通過考察、座談、研討等，確定金融保險(xiǎn)(保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)方向)專業(yè)崗位群如下:保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司:市場(chǎng)開發(fā)、保險(xiǎn)方案、設(shè)計(jì)、保險(xiǎn)銷售、保險(xiǎn)采購(gòu)、客戶服務(wù)、風(fēng)險(xiǎn)管理、項(xiàng)目管理(主要職責(zé)任務(wù)包括:客戶信息收集，保險(xiǎn)方案設(shè)計(jì)，保險(xiǎn)采購(gòu)招投標(biāo)，協(xié)助投保、出單，協(xié)助查勘定損、索賠，保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)營(yíng)銷管理，客戶服務(wù)，單證案件管理、風(fēng)險(xiǎn)管理咨詢、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)項(xiàng)目管理、理財(cái)規(guī)劃);保險(xiǎn)及保險(xiǎn)中介公司:相關(guān)專業(yè)技術(shù)崗位(主要職責(zé)任務(wù):相關(guān)專業(yè)崗位);社會(huì)保障部門:相關(guān)部門工作人員(主要職責(zé)任務(wù):社會(huì)保險(xiǎn)基本業(yè)務(wù)開展)。
(二)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)職業(yè)及工作過程描述。保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)是指受投保人委托，基于投保人利益，為投保人與保險(xiǎn)人訂立保險(xiǎn)合同提供中介服務(wù)，并依法收取傭金的單位。保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)的服務(wù)總流程及主要工作流程如下:走進(jìn)客戶，收集信息;風(fēng)險(xiǎn)管理，防災(zāi)防損;擬定投保方案，進(jìn)行保險(xiǎn)采購(gòu)，協(xié)助辦理投保手續(xù);協(xié)助客戶索賠。
1．保險(xiǎn)安排工作流程。投保人委托保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)投保———保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)為投保人進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估———設(shè)計(jì)保險(xiǎn)方案———確認(rèn)保險(xiǎn)方案———保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)向保險(xiǎn)人詢價(jià)———投保。
2．協(xié)助索賠工作流程。投保人出險(xiǎn)通知保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)———保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)迅速通知保險(xiǎn)人———保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)協(xié)助保險(xiǎn)人現(xiàn)場(chǎng)查勘———保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)索賠———保險(xiǎn)人最終賠款。
3．保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)其他服務(wù)。調(diào)查分析風(fēng)險(xiǎn)———提出防災(zāi)防損建議———密切關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)變化———風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移、化解的建議。(三)根據(jù)保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司工作流程要求，提煉出保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)需掌握的知識(shí)內(nèi)容及應(yīng)達(dá)到的教學(xué)目標(biāo)。保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)工作總流程同上;知識(shí)目標(biāo):保險(xiǎn)基礎(chǔ)知識(shí)，保險(xiǎn)營(yíng)銷知識(shí)，客戶管理方法———風(fēng)險(xiǎn)管理知識(shí)———財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)、人身保險(xiǎn)各險(xiǎn)種知識(shí)———保險(xiǎn)采購(gòu)知識(shí)、保險(xiǎn)理賠知識(shí);教學(xué)目標(biāo):掌握保險(xiǎn)基礎(chǔ)知識(shí)，能進(jìn)行客戶開拓———掌握風(fēng)險(xiǎn)管理知識(shí)，能進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分析，提出保障方案;與客戶溝通能力———掌握財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)、人身險(xiǎn)各險(xiǎn)種知識(shí)，能夠制定投保方案并進(jìn)行保險(xiǎn)采購(gòu);
二、基于工作過程的金融保險(xiǎn)專業(yè)教改實(shí)踐
從金融保險(xiǎn)專業(yè)學(xué)生的學(xué)情出發(fā)，結(jié)合江泰及行業(yè)崗位(群)核心能力素質(zhì)標(biāo)準(zhǔn)，融行業(yè)企業(yè)職業(yè)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和職業(yè)資格標(biāo)準(zhǔn)為一體，設(shè)計(jì)金融保險(xiǎn)專業(yè)課程教學(xué)內(nèi)容;以就業(yè)導(dǎo)向、職業(yè)能力為依據(jù)進(jìn)行金融保險(xiǎn)專業(yè)教學(xué)整體改造;以專業(yè)核心課程為切入點(diǎn)，實(shí)施項(xiàng)目化任務(wù)驅(qū)動(dòng)式教改。
(一)將提高職業(yè)技能定為金融保險(xiǎn)教改核心，制定本專業(yè)教學(xué)標(biāo)準(zhǔn)。將校企合作，教科研一體，工學(xué)結(jié)合的教改思路落到實(shí)處，提出與江泰公司目標(biāo)共定、課程共建、學(xué)生共育、基地共建、師資共培、就業(yè)共導(dǎo)的高技能應(yīng)用型人才培養(yǎng)路徑。針對(duì)學(xué)生特性，將關(guān)鍵專業(yè)技能訓(xùn)練作為課堂教學(xué)的主要內(nèi)容，循環(huán)訓(xùn)練。理論教學(xué)以“必需，夠用”為度精講重點(diǎn)、難點(diǎn)、疑點(diǎn);同時(shí)滲透道德、禮儀、安全、健康、法律等基本素養(yǎng)的有關(guān)內(nèi)容來(lái)培養(yǎng)學(xué)生綜合素質(zhì)。
(二)開發(fā)“基于工作流程”的課程體系，加強(qiáng)專業(yè)技能基本平臺(tái)建設(shè)。協(xié)同江泰公司精選基于工作過程9門主干核心課程(《保險(xiǎn)市場(chǎng)》、《保險(xiǎn)產(chǎn)品解讀》、《保險(xiǎn)銷售實(shí)務(wù)》、《保險(xiǎn)采購(gòu)實(shí)務(wù)》、《保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)服務(wù)》、《風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別》、《合規(guī)與道德》、《保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司經(jīng)營(yíng)管理》、《保險(xiǎn)項(xiàng)目管理》)和專業(yè)實(shí)訓(xùn)、頂崗實(shí)習(xí)等構(gòu)建以綜合素質(zhì)為基礎(chǔ)，以能力培養(yǎng)為重點(diǎn)，適應(yīng)新經(jīng)濟(jì)新常態(tài)社會(huì)發(fā)展及學(xué)生個(gè)性發(fā)展需要的具有職業(yè)教育特色的本專業(yè)課程體系。為拓展學(xué)生專業(yè)方向，特聘請(qǐng)校內(nèi)外企業(yè)行業(yè)及教育專家開展專題講座，開拓學(xué)生視野。重點(diǎn)從基本素質(zhì)、專業(yè)技能、專題講座三方面將理論融于工作過程。
(三)在教學(xué)組織和教學(xué)方法上，運(yùn)用項(xiàng)目化任務(wù)驅(qū)動(dòng)教學(xué)法引導(dǎo)學(xué)生主動(dòng)探究學(xué)習(xí);將基于工作過程的金融保險(xiǎn)專業(yè)教學(xué)改革設(shè)計(jì)落到實(shí)處。為達(dá)到提高學(xué)生職業(yè)能力的目的，采用項(xiàng)目化任務(wù)驅(qū)動(dòng)教學(xué)法引導(dǎo)學(xué)生主動(dòng)探究學(xué)習(xí)，充分調(diào)動(dòng)學(xué)生學(xué)習(xí)積極性，課堂參與性。任務(wù)驅(qū)動(dòng)是基于探究性學(xué)習(xí)和協(xié)作學(xué)習(xí)間以學(xué)生為主體，老師充當(dāng)組織者和引導(dǎo)者兼咨詢顧問的一種新型教學(xué)模式。師生角色轉(zhuǎn)換有利于將職業(yè)課程核心知識(shí)轉(zhuǎn)變?yōu)閷W(xué)生想要得到的生動(dòng)有趣的學(xué)習(xí)內(nèi)容，是一種有效激發(fā)學(xué)生內(nèi)心強(qiáng)力學(xué)習(xí)動(dòng)機(jī)，利于真正培養(yǎng)學(xué)生的創(chuàng)新思維、學(xué)習(xí)激情和動(dòng)手能力，增強(qiáng)青年學(xué)生獨(dú)立意識(shí)和團(tuán)隊(duì)合作精神的現(xiàn)代教學(xué)方法，尤其適用于基于工作過程、實(shí)踐性強(qiáng)的核心專業(yè)課程教學(xué)。為了培養(yǎng)學(xué)生本專業(yè)實(shí)際操作能力，一改傳統(tǒng)滿堂灌少互動(dòng)的授課方式，同時(shí)創(chuàng)新性地采用全程考核的方式是“拉動(dòng)”和“推動(dòng)”學(xué)生學(xué)習(xí)的有機(jī)整合，目前效果較好。將任務(wù)驅(qū)動(dòng)教學(xué)法引入本專業(yè)核心課程教學(xué)中，采取“邊用邊學(xué)邊練”的方式將核心理論融于實(shí)踐教學(xué)，通過“展示項(xiàng)目任務(wù)”、“解構(gòu)項(xiàng)目任務(wù)”、“練習(xí)項(xiàng)目任務(wù)”，使學(xué)生在教師設(shè)置的“保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)服務(wù)”“保險(xiǎn)安排”“協(xié)助索賠”等虛擬情境和任務(wù)項(xiàng)目中接受實(shí)訓(xùn)。教師將所要學(xué)習(xí)的本專業(yè)核心知識(shí)點(diǎn)隱含在經(jīng)紀(jì)服務(wù)、核保制單、索賠等工作任務(wù)中，學(xué)生對(duì)老師布置的任務(wù)分組討論后在教師的指導(dǎo)下找到解決問題的方法，最后通過任務(wù)的完成來(lái)實(shí)現(xiàn)對(duì)所學(xué)知識(shí)的構(gòu)建。這里所指的任務(wù)是指在經(jīng)紀(jì)服務(wù)、核保制單、索賠等高度仿真工作環(huán)境下，通過運(yùn)用金融保險(xiǎn)專業(yè)的各種知識(shí)及操作技能來(lái)完成特定目標(biāo)的過程。
(四)建設(shè)第二課堂，培養(yǎng)學(xué)生適應(yīng)能力。特設(shè)金融保險(xiǎn)學(xué)科帶頭人和雙班主任(專職班主任和專業(yè)班主任)，為有效開展第二課堂活動(dòng)奠定了基礎(chǔ)。如課前三分鐘演講、教學(xué)園地設(shè)計(jì)、每月金融保險(xiǎn)大廳展板設(shè)計(jì)、課后實(shí)訓(xùn)、校際交流、公司考察見習(xí)、頂崗實(shí)習(xí)、技能競(jìng)賽等，有效將學(xué)生課堂活動(dòng)與核心課程、選修課程的學(xué)習(xí)有機(jī)地結(jié)合起來(lái)，共同構(gòu)成“江泰班”涵蓋素質(zhì)和職業(yè)能力的整體課程體系和教學(xué)新模式。發(fā)動(dòng)骨干學(xué)生力量，組建多種形式的第二課堂，以傳幫帶形式培養(yǎng)學(xué)生社會(huì)適應(yīng)能力。
(五)改革考試方法，建立創(chuàng)新的評(píng)價(jià)體系。將單純以理論考試成績(jī)?yōu)橹鞲臑槿诰C合測(cè)評(píng)、多方評(píng)價(jià)、多證考核相結(jié)合的全程評(píng)價(jià)方式;嘗試推行以賽代考、強(qiáng)化實(shí)訓(xùn)實(shí)習(xí)考核;鼓勵(lì)學(xué)生利用課余時(shí)間參加社會(huì)實(shí)踐;鼓勵(lì)學(xué)生選修其它專業(yè)課程，掌握多門技能，參加技能實(shí)踐。運(yùn)用全程評(píng)價(jià)體系，能夠充分調(diào)動(dòng)各類型學(xué)生學(xué)習(xí)的積極性和主動(dòng)性，使他們能根據(jù)自己個(gè)性特長(zhǎng)，充分展露自己的才華，提升自信心。綜上所述，基于工作過程的金融保險(xiǎn)專業(yè)教學(xué)改革設(shè)計(jì)是一個(gè)長(zhǎng)期的，不斷實(shí)踐、修正的過程，校企雙方密切合作，及時(shí)溝通解決教學(xué)過程中出現(xiàn)的問題，根據(jù)企業(yè)要求與學(xué)院學(xué)生學(xué)情，及時(shí)調(diào)整教學(xué)設(shè)計(jì)，因材施教，最大限度滿足金融保險(xiǎn)行業(yè)企業(yè)用人需求，實(shí)現(xiàn)現(xiàn)代職業(yè)教育“高素質(zhì)、高技能、應(yīng)用型”高級(jí)人才的人才培養(yǎng)和教學(xué)目標(biāo)，實(shí)現(xiàn)校、業(yè)、生和社會(huì)多方共贏。
作者:徐誠(chéng) 周玉芬 李海霞 單位:北京經(jīng)貿(mào)職業(yè)學(xué)院
參考文獻(xiàn):
［1］教育部關(guān)于全面提高高等職業(yè)教育教學(xué)質(zhì)量的若干意見［2006］16號(hào)
關(guān)鍵詞：金融機(jī)構(gòu)；所得稅；金融衍生工具
金融機(jī)構(gòu)，是指專門從事貨幣信用活動(dòng)的中介組織。我國(guó)的金融機(jī)構(gòu)，按地位和功能可分為中央銀行、銀行、非銀行金融機(jī)構(gòu)和外資、僑資、合資金融機(jī)構(gòu)四大類。在中國(guó)加入wto后，中國(guó)金融機(jī)構(gòu)一旦取消現(xiàn)有的各類保護(hù)措施，就會(huì)面臨被外資銀行“邊緣化”的危險(xiǎn)，因此我們要深入剖析中國(guó)現(xiàn)行金融稅制存在的問題，找到適合我國(guó)金融機(jī)構(gòu)發(fā)展的道路，旨在提高中國(guó)金融機(jī)構(gòu)的整體競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。
一、中國(guó)現(xiàn)行金融機(jī)構(gòu)納稅存在的主要問題
（一）流轉(zhuǎn)稅實(shí)際負(fù)擔(dān)偏重
在我國(guó)現(xiàn)行的稅制下，不論從事何種金融業(yè)務(wù)，原則上統(tǒng)一按照“金融保險(xiǎn)業(yè)”稅目征收營(yíng)業(yè)稅，并按照規(guī)定的營(yíng)業(yè)稅稅額附征城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加。筆者認(rèn)為，由于以下幾方面的原因，中國(guó)金融行業(yè)的流轉(zhuǎn)稅實(shí)際稅負(fù)會(huì)更高。
1、營(yíng)業(yè)稅是按照營(yíng)業(yè)額全額征稅，而不是按照凈額（即價(jià)差）征稅，更不是像增值稅那樣只對(duì)增值額征稅，即金融服務(wù)所消耗的購(gòu)進(jìn)貨物所承擔(dān)的增值稅稅額不能得到扣除。所以，實(shí)際上金融業(yè)承擔(dān)了營(yíng)業(yè)稅和增值稅的雙重稅收負(fù)擔(dān)。
2、營(yíng)業(yè)稅的營(yíng)業(yè)額包括金融機(jī)構(gòu)收取的各種價(jià)外費(fèi)用，因此，一些實(shí)際并不構(gòu)成企業(yè)收入的代收費(fèi)用，也被計(jì)入營(yíng)業(yè)額征收營(yíng)業(yè)稅。
3、中國(guó)的一些金融機(jī)構(gòu)，特別是有些大型商業(yè)銀行，資產(chǎn)質(zhì)量比較差，不良貸款率比較高，但是營(yíng)業(yè)稅原則上是按權(quán)責(zé)發(fā)生制的要求征稅的，因此，在滯收利息比率比較高的情況下，銀行對(duì)大量應(yīng)收未收利息需用營(yíng)運(yùn)資金墊付稅款，銀行實(shí)際實(shí)現(xiàn)的利息收入所承擔(dān)的稅負(fù)就要比法定稅率高。從國(guó)外情況看，金融業(yè)務(wù)一般納入增值稅征收范圍，而且多數(shù)國(guó)家對(duì)銀行信貸、保險(xiǎn)、證券、共同基金管理等主要金融業(yè)務(wù)免征增值稅。
（二）企業(yè)所得稅負(fù)擔(dān)不合理
1、中國(guó)的金融企業(yè)原則上同其他企業(yè)一樣繳納稅率為25%的企業(yè)所得稅（外資金融機(jī)構(gòu)則同其他外資企業(yè)一樣繳納外商投資企業(yè)和外國(guó)企業(yè)所得稅，且符合規(guī)定條件的企業(yè)可以享受一定的所得稅優(yōu)惠）。而其他國(guó)家的稅率普遍較低。金融企業(yè)所得稅制的不合理，主要是企業(yè)所得稅法定稅率偏高，導(dǎo)致金融企業(yè)所得稅名義稅負(fù)過重。
2、企業(yè)所得稅稅前扣除項(xiàng)目限制較多。按照國(guó)際稅收慣例，與企業(yè)經(jīng)營(yíng)有關(guān)的支出和費(fèi)用都允許在所得稅前如實(shí)扣除，筆者認(rèn)為，中國(guó)現(xiàn)行所得稅制度對(duì)于許多支出項(xiàng)目規(guī)定了比較嚴(yán)格的稅前扣除標(biāo)準(zhǔn)，如工資支出、業(yè)務(wù)招待費(fèi)支出、壞賬準(zhǔn)備的提取等，加重了企業(yè)的負(fù)擔(dān)。
（三）金融衍生工具稅收尚未明確
1、對(duì)一些新保險(xiǎn)品種的征稅問題還沒有明確的政策取向，這與銀行儲(chǔ)蓄利息所得要納稅相比較，顯得不夠合理。發(fā)達(dá)國(guó)家對(duì)壽險(xiǎn)投資收益所得的征稅情況較為復(fù)雜，但是許多國(guó)家將一般壽險(xiǎn)的投資分紅所得納入個(gè)人所得稅的征稅范圍。
2、涉及金融租賃公司的稅收政策，不利于融資租賃業(yè)務(wù)發(fā)展。例如實(shí)際具有投資性質(zhì)的融資租賃業(yè)務(wù)不能享受正常投資有關(guān)的稅收優(yōu)惠政策。
（四）證券資本利得沒有全部納入征稅范圍
目前中國(guó)對(duì)轉(zhuǎn)讓股票所得（這是常見的資本利得的一種形式）征稅的情況是，在股票交易環(huán)節(jié)不論盈虧都要征收較高的流轉(zhuǎn)稅，企業(yè)轉(zhuǎn)讓股票取得的所得按照普通所得繳納企業(yè)所得稅，個(gè)人轉(zhuǎn)讓股票取得的所得暫免繳納個(gè)人所得稅，這樣的規(guī)定顯然有違稅收公平。此外個(gè)人買賣證券投資基金暫免繳納個(gè)人所得稅。
（五）內(nèi)資銀行與外資銀行稅收負(fù)擔(dān)不公平
從流轉(zhuǎn)稅來(lái)看，對(duì)一般性貸款按照利息收入全額征收營(yíng)業(yè)稅，對(duì)外匯轉(zhuǎn)貸按照利差征收營(yíng)業(yè)稅。從表面上看，內(nèi)資銀行與外資銀行的營(yíng)業(yè)稅政策是一致的，但是由于內(nèi)資銀行的業(yè)務(wù)主要以人民幣貸款為主，外資銀行以外匯轉(zhuǎn)貸為主。所以，外資銀行營(yíng)業(yè)稅的實(shí)際稅負(fù)遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于內(nèi)資銀行。而且，外資銀行不必繳納城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加。
（六）金融機(jī)構(gòu)間的往來(lái)沒有納入營(yíng)業(yè)稅征稅范圍
目前，在內(nèi)資銀行的利息收入中，金融機(jī)構(gòu)往來(lái)收入所占的比例都很大，有些銀行甚至超過50%，對(duì)這部分收入不征營(yíng)業(yè)稅不符合市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的基本原則，這也是導(dǎo)致一些銀行資金運(yùn)用效率低下的重要原因之一。
二、關(guān)于中國(guó)金融機(jī)構(gòu)納稅改革的建議
（一）降低銀行業(yè)的營(yíng)業(yè)稅稅率，擴(kuò)大征收范圍
結(jié)合我國(guó)的實(shí)際情況，綜合各方面的因素，銀行業(yè)的營(yíng)業(yè)稅稅率可以在2003年降至5%的基礎(chǔ)上，繼續(xù)逐步調(diào)低。在銀行業(yè)的營(yíng)業(yè)稅稅率進(jìn)一步調(diào)低的基礎(chǔ)上，可以考慮對(duì)所有的貸款業(yè)務(wù)均按照利差收入征稅。同時(shí)，對(duì)金融機(jī)構(gòu)往來(lái)收入征收營(yíng)業(yè)稅。這樣做既可以規(guī)范稅收制度，又可以有效地促進(jìn)銀行提高資金的利用率，有利于內(nèi)資銀行與外資銀行在平等的條件下展開公平競(jìng)爭(zhēng)。
（二）對(duì)金融衍生工具征稅
1、對(duì)于保險(xiǎn)業(yè)帶有投資收益性的險(xiǎn)種，可以考慮將投資收益納入個(gè)人所得稅的征稅范圍。
2、調(diào)整融資租賃業(yè)務(wù)的稅收政策，為融資租賃業(yè)務(wù)的發(fā)展提供—個(gè)公平的稅收環(huán)境。在制定和實(shí)施與投資有關(guān)的稅收優(yōu)惠政策時(shí)，建議將具有投資性質(zhì)的融資租賃視同固定資產(chǎn)投資，享受有關(guān)稅收優(yōu)惠政策（如固定資產(chǎn)投資抵免政策）。對(duì)融資租賃業(yè)務(wù)征收營(yíng)業(yè)稅的時(shí)候，應(yīng)當(dāng)取消對(duì)本幣融資的歧視，即允許租賃公司貸入的本幣利息支出同外幣利息支出一樣在計(jì)征融資租賃的租金收入營(yíng)業(yè)稅時(shí)沖減租金收入。對(duì)于回租業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)針對(duì)其業(yè)務(wù)特點(diǎn)調(diào)整稅收政策，以消除多重征稅問題。
（三）統(tǒng)一企業(yè)所得稅，降低稅負(fù)
1、建立統(tǒng)一的企業(yè)所得稅制度，內(nèi)資企業(yè)和外資企業(yè)均采用統(tǒng)一的計(jì)稅依具和稅率，取消單獨(dú)對(duì)外資企業(yè)給予稅收優(yōu)惠的做法，平衡內(nèi)資企業(yè)和外資企業(yè)的所得稅負(fù)擔(dān)。
2、企業(yè)所得稅前的扣除項(xiàng)目應(yīng)當(dāng)按照國(guó)際通行的財(cái)務(wù)、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則設(shè)計(jì)，不合理的稅前扣除規(guī)定應(yīng)當(dāng)修改。原則上，與企業(yè)經(jīng)營(yíng)有關(guān)的支出和費(fèi)用都應(yīng)當(dāng)允許在所得稅前據(jù)實(shí)扣除。
3、為了適當(dāng)降低企業(yè)的所得稅名義負(fù)擔(dān)，順應(yīng)近年來(lái)國(guó)際上企業(yè)所得稅稅率普遍下降的趨勢(shì)，建議適當(dāng)降低企業(yè)所得稅的稅率，實(shí)行15%、20%和25%的三級(jí)超額累進(jìn)稅率。
（四）調(diào)整個(gè)人所得稅
目前發(fā)達(dá)國(guó)家普遍對(duì)個(gè)人從事證券交易所取得的資本利得征稅，只是在征稅方式和負(fù)擔(dān)水平上存在差異。從中國(guó)證券市場(chǎng)的現(xiàn)實(shí)情況看，在規(guī)模和技術(shù)上已經(jīng)具備了對(duì)個(gè)人證券交易所得征稅的條件，可以對(duì)證券交易的資本利得征稅。在稅收政策上，應(yīng)當(dāng)鼓勵(lì)長(zhǎng)期投資，抑制短線投機(jī)。因此，可以考慮對(duì)長(zhǎng)期投資者的所得實(shí)行較低的稅率，對(duì)短期投資者的所得按照一般所得征稅。
（五）調(diào)整證券交易印花稅
借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，為了減輕證券交易中交易環(huán)節(jié)的稅收負(fù)擔(dān)，可以考慮在適當(dāng)時(shí)機(jī)進(jìn)一步降低證券交易印花稅的稅率，直至取消證券交易印花稅。
（六）取消城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加
為了簡(jiǎn)化、規(guī)范稅制，平衡內(nèi)資企業(yè)和外資企業(yè)的稅費(fèi)負(fù)擔(dān)，同時(shí)根據(jù)國(guó)力發(fā)展的情況，在我國(guó)其他稅種大輻度增加的同時(shí)，建議取消目前僅對(duì)內(nèi)資企業(yè)征收的城市維護(hù)建設(shè)稅和教育費(fèi)附加，由此而減少的城市維護(hù)建設(shè)資金和教育資金可以通過規(guī)范的、符合國(guó)際慣例的其他稅種籌集。
參考文獻(xiàn)：
[1]財(cái)政部會(huì)計(jì)司，《2006企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》，經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2006年；
[關(guān)鍵詞]金融體制問題對(duì)策
金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心,金融改革伴隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)體制改革不斷深入,我國(guó)已形成中央銀行與監(jiān)管機(jī)構(gòu)分家,銀行、證券、保險(xiǎn)、信托分業(yè)經(jīng)營(yíng),中資機(jī)構(gòu)和外資機(jī)構(gòu)同臺(tái)競(jìng)爭(zhēng)的日趨完善的金融體系。而當(dāng)前動(dòng)蕩不安的國(guó)際金融形勢(shì)和不確定的國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)走勢(shì),更增加了我們對(duì)金融市場(chǎng)、金融創(chuàng)新的危機(jī)意識(shí)。金融業(yè)是高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè),我們要在看到金融改革和金融創(chuàng)新取得巨大成就的同時(shí),居安思危,防患于未然。
一、我國(guó)金融改革和創(chuàng)新中存在的問題
1.股份制銀行發(fā)展趨向劣化和行為類同化,建立初期的政府背景,使其極難跳出國(guó)有銀行的管理范式。股份制銀行的發(fā)展往往跳不出這樣一個(gè)規(guī)律,在剛剛開始營(yíng)業(yè)時(shí),建立了較好的規(guī)章制度,銀行業(yè)績(jī)也不錯(cuò),可是慢慢發(fā)現(xiàn)這些銀行的行為逐漸向四大國(guó)有銀行靠攏,其管理模式趨同。
2.金融機(jī)構(gòu)官本位觀念日趨嚴(yán)重,過分偏重年齡和學(xué)歷,干部管理趨同于政府機(jī)關(guān),不利于人才培養(yǎng)和核心競(jìng)爭(zhēng)力提升。金融企業(yè)作為經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的特殊行業(yè),人事激勵(lì)機(jī)制應(yīng)著眼于銀行的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展和核心人才的培育,但因權(quán)力的貨幣化激勵(lì),導(dǎo)致新人行員工,憑借年齡與學(xué)歷的優(yōu)勢(shì),面對(duì)“官位”公關(guān)頻頻,而不愿在業(yè)務(wù)技術(shù)和專業(yè)水平上下功夫。
3.國(guó)有商業(yè)銀行股改深化了其市場(chǎng)主體地位,但公司治理機(jī)制面臨挑戰(zhàn),尚未建立真正意義的銀行銀行家機(jī)制。這也是我國(guó)國(guó)有銀行特有的成立背景與發(fā)展路徑造成的。
4.金融價(jià)格扭曲。雖然匯率市場(chǎng)化改革和利率機(jī)制的靈活性增大,但仍滯后于我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的發(fā)展,特別是銀行的股改,導(dǎo)致金融業(yè)績(jī)失真。我國(guó)作為一個(gè)發(fā)展中國(guó)家,金融很重要的一個(gè)作用就是促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。發(fā)展中國(guó)家最短缺的是資本,而促進(jìn)資本形成就是金融的一個(gè)很重要的作用。
二、我國(guó)完善金融體制與創(chuàng)新途徑
1.國(guó)家積極引導(dǎo)深化金融體制改革。為金融創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)跳躍式前進(jìn)創(chuàng)造基礎(chǔ)條件。金融創(chuàng)新在我國(guó)現(xiàn)有法律、政策框架下還存在許多問題和癥結(jié),創(chuàng)新的外部環(huán)境仍不成熟,金融業(yè)內(nèi)部經(jīng)營(yíng)效益不佳,創(chuàng)新的內(nèi)動(dòng)力不足,業(yè)務(wù)創(chuàng)新仍受到信息化程度和監(jiān)管等制約完全依靠金融業(yè)自身去突破和克服這些障礙是不現(xiàn)實(shí)的。國(guó)家應(yīng)該引導(dǎo)金融體制改革,為金融創(chuàng)新培植適宜的土壤,創(chuàng)造合適的環(huán)境.控制金融創(chuàng)新與實(shí)體經(jīng)濟(jì)相匹配的節(jié)奏,科學(xué)調(diào)節(jié)金融創(chuàng)新的步伐。
2.以技術(shù)主導(dǎo)型金融工具的創(chuàng)新為突破口,將滿足需求、優(yōu)化配置的原創(chuàng)性金融創(chuàng)新與實(shí)體經(jīng)濟(jì)相結(jié)合。由于我國(guó)市場(chǎng)環(huán)境與發(fā)達(dá)國(guó)家的差異,使得吸納型創(chuàng)新有較大的局限性。以CD(大額可轉(zhuǎn)讓定期存單)為例,在美國(guó)因其大額和流動(dòng)性強(qiáng)的特性,以能成為銀行大宗定期負(fù)債來(lái)源和企業(yè)各類短期流動(dòng)資金?？空径鴤涫軞g迎,而在我國(guó),因其面額小和轉(zhuǎn)讓難使之成為銀行一種高成本吸收居民儲(chǔ)蓄的工具這并不是因?yàn)槲覈?guó)在吸納金融創(chuàng)新工具時(shí)不夠規(guī)范,改變TCD的兩個(gè)基本特性,而是面額大,居民沒有能力,企業(yè)又有控制資金的偏好,導(dǎo)致無(wú)市場(chǎng):而面額小正好使其成為儲(chǔ)蓄投資的一種工具,流動(dòng)需求減弱,便導(dǎo)致了轉(zhuǎn)讓難。其實(shí),這一創(chuàng)新的根本失敗在于沒有認(rèn)識(shí)到市場(chǎng)環(huán)境的不同,沒能堅(jiān)持獨(dú)創(chuàng)性。顯然,如果走吸納型創(chuàng)新的道路,未必符合我國(guó)的實(shí)際,且外資機(jī)構(gòu)與內(nèi)資機(jī)構(gòu)相比具有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。因此,堅(jiān)持原創(chuàng)性創(chuàng)新,才能既增強(qiáng)我國(guó)自身金融創(chuàng)新的能力,又發(fā)揮我國(guó)金融機(jī)構(gòu)的本土優(yōu)勢(shì),在開放的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境中掌握主動(dòng)權(quán)。
3.加快信息化建設(shè)進(jìn)程,促進(jìn)多項(xiàng)金融創(chuàng)新發(fā)展。以高科技為支撐的信息時(shí)代和網(wǎng)絡(luò)時(shí)代的到來(lái)不容忽視,未來(lái)現(xiàn)代化發(fā)展趨勢(shì)應(yīng)當(dāng)是建立在高信息化的平臺(tái)上。信息化是我們面臨的現(xiàn)實(shí),也是我國(guó)現(xiàn)代化建設(shè)的迫切需要。我們應(yīng)該通過消除信息不對(duì)稱提高經(jīng)濟(jì)的整體運(yùn)行效率,通過加快信息化建設(shè)來(lái)促進(jìn)金融業(yè)的管理創(chuàng)新和制度創(chuàng)新,通過信息技術(shù)的開發(fā)和應(yīng)用,促進(jìn)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新和技術(shù)創(chuàng)新。
4.努力培養(yǎng)造就金融專業(yè)人才,發(fā)揮金融創(chuàng)新人才的主觀能動(dòng)性和創(chuàng)造性。人才是企業(yè)經(jīng)營(yíng)和發(fā)展的第一動(dòng)力。沒有高素質(zhì)和專業(yè)化的人才隊(duì)伍,是無(wú)法滿足現(xiàn)代金融發(fā)展需求的。我國(guó)應(yīng)當(dāng)充分調(diào)動(dòng)金融從業(yè)人員的積極性、主動(dòng)性、創(chuàng)造性,最大限度地挖掘和發(fā)揮他們的潛能,進(jìn)一步完善優(yōu)勝劣汰的用人機(jī)制,逐步調(diào)整人員結(jié)構(gòu),重點(diǎn)培養(yǎng)一批金融專業(yè)人才,為金融創(chuàng)新提供智力支持和人才保障。提高金融人才綜合性的專業(yè)素質(zhì),特別是職業(yè)操守。我們要吸取國(guó)內(nèi)外經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn),加強(qiáng)培養(yǎng)金融專業(yè)人才的職業(yè)道德修養(yǎng),加強(qiáng)監(jiān)督,形成約束機(jī)制,盡量避免金融從業(yè)人員利用信息不對(duì)稱進(jìn)行違規(guī)違法操作,降低金融創(chuàng)新的操作風(fēng)險(xiǎn)。
5.密切監(jiān)控國(guó)際資本流動(dòng)態(tài)勢(shì),適當(dāng)改變?nèi)嗣駧派殿A(yù)期,防范游資源源不斷地流入我國(guó)資本市場(chǎng)。面對(duì)巨額國(guó)際游資涌入我國(guó)金融市場(chǎng),要堅(jiān)決保持人民幣匯率的穩(wěn)定,有必要時(shí)央行應(yīng)該主動(dòng)對(duì)外匯市場(chǎng)進(jìn)行干預(yù),加大投機(jī)資金的成本,徹底消除投機(jī)資本對(duì)人民幣升值的預(yù)期。另外還可以通過開放市場(chǎng)和投資領(lǐng)域,用政策和市場(chǎng)相結(jié)合的手段進(jìn)行合理疏導(dǎo),使短期熱錢長(zhǎng)期化,這樣有助于將熱錢納入監(jiān)管者的視野。減少其對(duì)內(nèi)地房地產(chǎn)領(lǐng)域和金融市場(chǎng)的沖擊。
6.辨證認(rèn)識(shí)金融創(chuàng)新的作用,規(guī)范金融衍生產(chǎn)品發(fā)展。金融衍生工具在次貸危機(jī)中的作用發(fā)人深省,這也告誡了監(jiān)管者在審視金融創(chuàng)新時(shí)將金融穩(wěn)定放在首位,并采用有效措施規(guī)范金融衍生產(chǎn)品的發(fā)展。首先,提高金融創(chuàng)新的信息透明度是保障金融安全的基本條件。只有信息充分、透明,投資者才能更多的了解金融創(chuàng)新產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn),并對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行定價(jià),做出科學(xué)的投資決策。其次,完善金融創(chuàng)新的監(jiān)管體系是保障金融安全的核心要求,在金融創(chuàng)新迅速發(fā)展的同時(shí),應(yīng)當(dāng)努力提高監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)管能力,使金融創(chuàng)新的發(fā)展和監(jiān)管能力的提升保持動(dòng)態(tài)的協(xié)調(diào)。
參考文獻(xiàn):
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【關(guān)鍵詞】溫州金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)；中小企業(yè)；民間借貸
一、引言
7月10日浙江省《浙江法院民間借貸審判報(bào)告》，報(bào)告顯示，2008年金融危機(jī)爆發(fā)以來(lái)，浙江民間借貸案數(shù)量和金額均快速上升，今年以來(lái)達(dá)到五年以來(lái)最高點(diǎn)。今年上半年，浙江省法院共受理民間借貸糾紛案58037件，涉案標(biāo)的額283.9億元，同比分別上升26.98%和129.61%。民間借貸出現(xiàn)職業(yè)化、中介化、組織化等新特征。
隨著2009到2011年持續(xù)發(fā)生在民間借貸領(lǐng)域的惡性事件，嚴(yán)重影響了民間投融資在公眾心目中的形象，提到民間借貸，就想到高利貸，提到民企融資，就想到非法融資與圈錢詐騙，再加上“跑路”、崩盤等，民間借貸總是與一些消極的內(nèi)容聯(lián)系起來(lái)。從2011年上半年以來(lái)，溫州、鄂爾多斯等地相繼報(bào)出因企業(yè)無(wú)法償還高額貸款導(dǎo)致企業(yè)主“跑路”的事件。其中，溫州的民間借貸問題最為突出，其危機(jī)迫在眉睫。如果再不對(duì)民間借貸危機(jī)進(jìn)行防范和監(jiān)控，通過“多米諾骨牌”效應(yīng)，會(huì)危及到包括社會(huì)治安、中小企業(yè)生存、國(guó)家金融體系等在內(nèi)的多個(gè)方面。
面對(duì)如此現(xiàn)狀，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議曾在2012年3月28日決定設(shè)立溫州市金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)，并批準(zhǔn)實(shí)施《浙江省溫州市金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)總體方案》，引導(dǎo)民間融資規(guī)范發(fā)展，提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力，為全國(guó)金融改革提供經(jīng)驗(yàn)。
溫州金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)的設(shè)立，發(fā)出了推進(jìn)金融改革，構(gòu)建多元化金融體系的強(qiáng)烈政策信號(hào)。本文認(rèn)為，金融改革試驗(yàn)區(qū)的設(shè)立及綜合改革任務(wù)，只是從總體上為民間借貸定立“原則”。這些原則或許會(huì)引導(dǎo)民間借貸找到理想的出路，不可否認(rèn)這也確實(shí)可以緩解目前溫州發(fā)展存在的突出問題。但是，僅僅依靠“原則”是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的，還應(yīng)當(dāng)有更加明確的細(xì)節(jié)方面的政策進(jìn)行深入實(shí)施。
二、對(duì)金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)及總體方案的分析
溫州產(chǎn)生民間借貸危機(jī)的原因諸多，除了民間借貸自身的缺陷以外，最突出的不外乎融資難、投資難、高利率及監(jiān)管不完善。本文將從以上四方面對(duì)金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)及十二項(xiàng)任務(wù)進(jìn)行分析和探討。
1.融資難
中小企業(yè)融資難，目前還是一個(gè)世界性的難題，這個(gè)難題又被稱作“麥克米倫缺口”，而破解“麥克米倫缺口”的一大難關(guān)就是信息的不對(duì)稱。銀行往往難以掌握中小企業(yè)的財(cái)務(wù)信息，再加上中小企業(yè)規(guī)模小、成本高、需求額度小，導(dǎo)致銀行向中小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)大，于是中小企業(yè)很難從正規(guī)的銀行機(jī)構(gòu)獲取貸款。而民間借貸靈活、便捷、無(wú)擔(dān)保的特點(diǎn)，卻滿足了中小企業(yè)的融資需求。
金融綜合改革的十二項(xiàng)任務(wù)中，第（二）項(xiàng)加快發(fā)展新型金融組織，第（五）項(xiàng)深化地方金融機(jī)構(gòu)改革和第（六）項(xiàng)探索建立多層次金融服務(wù)體系解決的重點(diǎn)是融資難的問題。本文認(rèn)為，不論是設(shè)立農(nóng)村資金互助社，小企業(yè)信貸專營(yíng)機(jī)構(gòu)以及建立小微企業(yè)融資綜合服務(wù)中心，還是允許符合條件的小額貸款公司專制為村鎮(zhèn)銀行，都確實(shí)拓寬了中小企業(yè)的融資平臺(tái)，一定程度上可以解決中小企業(yè)融資難的問題，但同時(shí)還需化解這些機(jī)構(gòu)向中小企業(yè)提供貸款所面臨的風(fēng)險(xiǎn)，如果風(fēng)險(xiǎn)不能想辦法盡量降低，銀行等機(jī)構(gòu)在貸款發(fā)放時(shí)仍會(huì)有所顧慮。
有些學(xué)者認(rèn)為應(yīng)當(dāng)對(duì)已發(fā)生企業(yè)主“跑路”等危機(jī)的企業(yè)進(jìn)行救助。本文認(rèn)為，應(yīng)救助對(duì)象僅是那些資金鏈斷裂而難以運(yùn)營(yíng)的企業(yè)，而非那些因?yàn)橥稒C(jī)放貸導(dǎo)致資金無(wú)法收回的企業(yè)。既然后者想通過投機(jī)一夜暴富，那么他們就必須承擔(dān)相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。如果政府也為投機(jī)者買單，反而會(huì)加劇他們的投機(jī)熱情而引他們更加瘋狂。當(dāng)然，對(duì)待中小企業(yè)融資困難這一傳統(tǒng)問題，不僅需要國(guó)家政策和銀行機(jī)構(gòu)的全力支持，也應(yīng)從企業(yè)自身的角度出發(fā)去尋找對(duì)策，這就需要企業(yè)自身通過努力來(lái)提高利潤(rùn)。
2.投資難
改革開放以來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展迅速，個(gè)體私營(yíng)經(jīng)濟(jì)逐漸增多。在相對(duì)寬松的政策和環(huán)境下，企業(yè)和個(gè)人的收入水平大幅提高。同時(shí)與以往相比，人們的理財(cái)觀念開始增強(qiáng)。但是通貨膨脹使得銀行的實(shí)際存款利率為負(fù)，居民將錢存入銀行獲得的收益極其有限，再加上股市的低迷，國(guó)家對(duì)房地產(chǎn)的調(diào)控，使得大多數(shù)人持觀望態(tài)度。
相比之下，投資于民間借貸雖然風(fēng)險(xiǎn)較高，但是收益回報(bào)也同樣較高。為了規(guī)避損失，提高收益，企業(yè)和個(gè)人開始將手中大量的閑置資金投入民間市場(chǎng)。起初的民間借貸僅限于親朋和鄰里之間，但由于經(jīng)濟(jì)不斷活躍，人們慢慢產(chǎn)生了逐利思想。一些不法分子為了獲得高額收益，趁機(jī)哄抬利率，這就使得更多的資金涌入民間借貸市場(chǎng)。
金融綜合改革的十二項(xiàng)任務(wù)中，第（三）項(xiàng)發(fā)展專業(yè)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)，第（四）項(xiàng)研究開展個(gè)人境外直接投資試點(diǎn)，拓寬了企業(yè)和個(gè)人的投資渠道。其中開展個(gè)人境外直接投資試點(diǎn)是一個(gè)非常具有創(chuàng)新性的方法，此舉可能標(biāo)志著中國(guó)在通向資本賬戶開放的道路上邁出了重要的一步。
事實(shí)上，開展個(gè)人境外直接投資兩年前溫州便已提出，但后來(lái)被叫停。在經(jīng)歷了民間借貸的一系列風(fēng)波后，一些企業(yè)家受到重創(chuàng)，資金大規(guī)模減少，另一方面境外投資存在很大風(fēng)險(xiǎn)，管理機(jī)制不完善，法規(guī)使用范圍有限，且缺乏經(jīng)驗(yàn)。中央可以批準(zhǔn)有條件的地區(qū)推出試點(diǎn)，而試點(diǎn)的展開一方面可以積累經(jīng)驗(yàn)，另一方面可以加快我國(guó)資本項(xiàng)目開放程度。
3.利率高
央行溫州市中心支行2011年上半年的《溫州民間借貸市場(chǎng)報(bào)告》中指出，根據(jù)溫州以前監(jiān)測(cè)的數(shù)據(jù)，民間的綜合利率在2003年至2010年間在13%到17%之間，而到2011年6月份，利率已達(dá)到24.4%，“利率水平處于階段性高位”。目前民間借貸的普遍水平維持在月利息1.5%，年利息18%的水平，企業(yè)從民間借貸籌集資金的積極性仍然較高。
在金融綜合改革的十二項(xiàng)任務(wù)中，雖然并沒有明確的條款來(lái)限制民間借貸的高利率問題，但是卻提出了設(shè)立地方或小型的金融機(jī)構(gòu)，表明銀行業(yè)的準(zhǔn)入門檻降低。而4月1日溫總理更是提出了有關(guān)打破銀行金融壟斷的問題。打破銀行壟斷無(wú)非就是放松利率管制，鼓勵(lì)市場(chǎng)自由競(jìng)爭(zhēng)，培育更多小型金融機(jī)構(gòu)，鼓勵(lì)市場(chǎng)充分競(jìng)爭(zhēng)，讓民間資本陽(yáng)光化、規(guī)范化、法治化，這無(wú)疑是向市場(chǎng)利率化邁進(jìn)了一大步。
早在2003年2月，中國(guó)人民銀行的《2002年中國(guó)貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》上就公布了中國(guó)利率市場(chǎng)化改革的總體思路。這顯示了利率市場(chǎng)化的決心。央行行長(zhǎng)周小川也曾在《中國(guó)金融》上撰文稱，“要加快推進(jìn)利率市場(chǎng)化建設(shè)，目前進(jìn)一步推進(jìn)利率市場(chǎng)化的條件基本具備。”利率可以真實(shí)地反映市場(chǎng)上貨幣資金的供需情況，民間借貸是適應(yīng)市場(chǎng)需求的產(chǎn)物，那么其利率也應(yīng)當(dāng)是市場(chǎng)化的利率。
4.監(jiān)管不完善
我國(guó)目前還沒有出臺(tái)專項(xiàng)法律對(duì)民間借貸進(jìn)行監(jiān)管，對(duì)民間借貸的保護(hù)力度也不夠，因此一些不法分子大搞非法集資，高利貸，洗錢等不法活動(dòng)。此外借貸資金總規(guī)模，資金流向，貸后狀況等非常不透明。
除了完善企業(yè)金融支持，深化制度和改革創(chuàng)新外，溫州金融綜合改革的十二項(xiàng)任務(wù)中第（一）項(xiàng)規(guī)范發(fā)展民間融資，第（十）項(xiàng)加強(qiáng)社會(huì)信用體系建設(shè)，第（十一）項(xiàng)完善地方金融管理體制及第（十二）項(xiàng)建立金融綜合改革風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制，也明確指出了對(duì)民間借貸的監(jiān)管。在金融綜合改革的任務(wù)中，有對(duì)銀行壟斷的打破，降低銀行業(yè)的進(jìn)入門檻，雖然放松了進(jìn)入，但并不等于過度的放任。
首先盡快將民間借貸納入金融監(jiān)管的范疇，民間借貸與銀行借貸存在區(qū)別，在監(jiān)度和管理方式上應(yīng)有所不同，我們可以設(shè)立專門的監(jiān)管結(jié)構(gòu)；其次還應(yīng)當(dāng)建立信息披露制度，讓中小企業(yè)及中小金融機(jī)構(gòu)按規(guī)定定期公布財(cái)務(wù)狀況，讓監(jiān)管者及公眾及時(shí)掌握民間借貸的資金來(lái)源，資金流向，利率水平等一系列重要信息；第三對(duì)擔(dān)保公司，投資公司，典當(dāng)行及十二項(xiàng)任務(wù)中新設(shè)立的中小金融機(jī)構(gòu)定進(jìn)行期檢查；第四規(guī)范借貸合同，在出現(xiàn)案件糾紛時(shí)，應(yīng)依據(jù)相應(yīng)的法律進(jìn)行解決。
雖然十二項(xiàng)任務(wù)中強(qiáng)調(diào)了加強(qiáng)金融監(jiān)管，但是因?yàn)闆]有相應(yīng)的配套法規(guī)，所以隨著試點(diǎn)的開始，立法進(jìn)程也應(yīng)當(dāng)盡快緊跟。此次的民間借貸危機(jī)表明我國(guó)的金融改革還存在很多不足，將民間借貸正式納入法律體制和金融監(jiān)管后，有利于規(guī)范借貸行為。民間借貸只有在完善的法律體系保障下才能合法陽(yáng)光化。
三、國(guó)外經(jīng)驗(yàn)借鑒
民間借貸作為我國(guó)金融市場(chǎng)發(fā)展的一個(gè)補(bǔ)充，無(wú)論對(duì)中小企業(yè)及個(gè)人融資或投資都起了積極作用。但是，其內(nèi)部的不規(guī)范影響了整個(gè)民間借貸的健康發(fā)展。我們需要依據(jù)國(guó)內(nèi)現(xiàn)狀制定相應(yīng)措施，而學(xué)習(xí)其他國(guó)家成熟的民間借貸模式，更能促進(jìn)民間借貸盡快走出陰霾。
（一）美國(guó)
1.完善的信用體系
個(gè)人信用體系比較完善的應(yīng)屬美國(guó)，它以個(gè)人的信用制度為基礎(chǔ)，有完善的檔案登記制度、規(guī)范的個(gè)人信用評(píng)估機(jī)制、嚴(yán)密的個(gè)人信用風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)及其管理辦法，還有健全的信用法律法規(guī)。如果想要了解一個(gè)人的信用狀況是一件極其容易的事情。完善的信用體制可以使個(gè)人或銀行放心地將錢借出，因此利率不會(huì)偏高。相對(duì)于國(guó)內(nèi)制度的不完善，貸款的風(fēng)險(xiǎn)較大，容易導(dǎo)致利率過高。
2.政府對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行扶持
美國(guó)對(duì)于中小企業(yè)的扶持是全方位的。首先，設(shè)立的針對(duì)中小企業(yè)的獨(dú)立機(jī)構(gòu)——中小企業(yè)管理局（SBA），其職能就是為中小企業(yè)制定政策和措施，提供先進(jìn)技術(shù)和市場(chǎng)信息，幫助其解決發(fā)展中的困難。其次，制定中小企業(yè)基本法和相關(guān)配套法律。第三，為中小企業(yè)的貸款融資提供擔(dān)保。如設(shè)立財(cái)政專項(xiàng)基金；由中小企業(yè)管理局作為擔(dān)保人，為中小企業(yè)向銀行貸款時(shí)提供擔(dān)保；鼓勵(lì)中小企業(yè)進(jìn)行創(chuàng)新，為創(chuàng)新的中小企業(yè)提供更多優(yōu)惠政策。第四，為中小企業(yè)提供稅收優(yōu)惠政策，促進(jìn)發(fā)展。
（二）英國(guó)
1.《消費(fèi)信貸法》對(duì)民間借貸規(guī)范化
消費(fèi)信貸法在國(guó)外已經(jīng)相當(dāng)普遍，但是英國(guó)的消費(fèi)借貸法律制度相對(duì)比較成熟完備。英國(guó)的《消費(fèi)信貸法》中明確規(guī)定的借貸雙方的權(quán)利義務(wù)、借貸的嚴(yán)格程序、借貸發(fā)生糾紛問題時(shí)的訴訟程序、借貸協(xié)議中對(duì)不公平關(guān)系的處理等內(nèi)容均值得我們?cè)诿耖g借貸中運(yùn)用。
2.民間借貸管理專業(yè)化
國(guó)外有專門的民間借貸管理機(jī)構(gòu)，英國(guó)民間借貸的管理機(jī)構(gòu)是最后公平交易委員會(huì)，出現(xiàn)糾紛可以向其主管部門提出仲裁請(qǐng)求；其次，從業(yè)人員需要申請(qǐng)專業(yè)的資格證書。多個(gè)國(guó)家還從資金數(shù)量、風(fēng)險(xiǎn)控制以及還貸者信用檢查方面給出了相關(guān)的法律保障。
四、規(guī)范民間借貸建議補(bǔ)充
1.“解決三個(gè)問題”
國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心金融研究所副所長(zhǎng)巴曙松先生說(shuō)，“溫州金融綜合改革實(shí)驗(yàn)區(qū)的建立必須首先解決三個(gè)問題：識(shí)別貸款需求、評(píng)估資金的供給情況和分析民間借貸資金的流向。只有解決了這三個(gè)問題，溫州金融綜合改革實(shí)驗(yàn)區(qū)才有可能?！北疚恼J(rèn)為，其中對(duì)民間借貸資金流向的分析尤為重要。央行溫州中心支行的《溫州民間借貸市場(chǎng)報(bào)告》顯示，1100億元溫州民間借貸資金的具體用途分為幾個(gè)部分：一是用于一般生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的占35%；二是用于房地產(chǎn)項(xiàng)目投資或集資炒房的占20%；三是借給民間中介以及由民間中介借出，用于還貸墊款等短期周轉(zhuǎn)，合計(jì)占40%左右；另外有5%用于其他投資、投機(jī)及不明用途。 明確民間借貸資金的流向更有助于我們對(duì)癥下藥。
2.供應(yīng)鏈金融解決中小企業(yè)融資難題
供應(yīng)鏈金融（SCF），是銀行圍繞核心企業(yè)，管理上下游中小企業(yè)的資金流和物流，變把握單個(gè)企業(yè)的不可控風(fēng)險(xiǎn)為供應(yīng)鏈企業(yè)整體的可控風(fēng)險(xiǎn)，是商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)的一個(gè)專業(yè)領(lǐng)域，也是企業(yè)尤其是中小企業(yè)的一種融資渠道。簡(jiǎn)單地說(shuō)，就是銀行將核心企業(yè)和上下游企業(yè)聯(lián)系在一起提供金融產(chǎn)品和服務(wù)的一種融資模式。
“供應(yīng)鏈金融”最大的特點(diǎn)就是在供應(yīng)鏈中尋找出一個(gè)大的核心企業(yè)，以核心企業(yè)為出發(fā)點(diǎn)將資金提供給處于相對(duì)弱勢(shì)的上下游配套中小企業(yè)。
對(duì)金融機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，可以增強(qiáng)與核心企業(yè)的關(guān)系，挖掘客戶資源，降低自身風(fēng)險(xiǎn)；對(duì)中小企業(yè)而言，可以解決融資難的問題，降低成本，通過與核心企業(yè)合作，實(shí)現(xiàn)自身價(jià)值；對(duì)核心企業(yè)而言，可以形成良性的循環(huán)，增強(qiáng)供應(yīng)鏈的整體競(jìng)爭(zhēng)力?？傊?yīng)鏈金融可以實(shí)現(xiàn)核心企業(yè)，配套中小企業(yè)及金融機(jī)構(gòu)三方的共贏。
近幾年來(lái)，供應(yīng)鏈金融作為金融方面的創(chuàng)新業(yè)務(wù)，在我國(guó)得到迅猛發(fā)展。其優(yōu)勢(shì)吸引了越來(lái)越多的銀行介入。隨著經(jīng)驗(yàn)的豐富和存在問題的解決，相信會(huì)有更多的中小企業(yè)從中獲益。
3.發(fā)展民間網(wǎng)絡(luò)借貸
所謂網(wǎng)絡(luò)借貸指在網(wǎng)上實(shí)現(xiàn)借貸，借入者和借出者均可利用網(wǎng)絡(luò)這個(gè)平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)借貸的“在線交易”。民間網(wǎng)絡(luò)借貸，就是將網(wǎng)絡(luò)作為借貸的平臺(tái)，把民間借貸的線下交易引入線上進(jìn)行。目前網(wǎng)絡(luò)借貸正在成為一種金融服務(wù)的趨勢(shì)，它可以提供四個(gè)模式的投資借貸平臺(tái)，如線下交易，網(wǎng)站交易，委托交易和擔(dān)保交易。目前我國(guó)已有宜信，拍拍貸，紅嶺創(chuàng)投等為代表的一些民間借貸網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)，貸款用途多樣。
將民間借貸引上網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)有許多可取之處。首先通過互聯(lián)網(wǎng)與電子商務(wù)的發(fā)展，利用網(wǎng)絡(luò)借貸可以擴(kuò)大借貸的范圍；其次，網(wǎng)絡(luò)借貸手續(xù)簡(jiǎn)單，操作靈活，有利于降低成本且具有線下交易不可比擬的優(yōu)勢(shì)；第三，網(wǎng)絡(luò)借貸通常將一筆資金分散借給不同的需求者，這就大大的降低了借貸的風(fēng)險(xiǎn)。但是，我國(guó)的網(wǎng)絡(luò)借貸還處于起步階段，存在許多問題，如信用體系不完善，無(wú)抵押擔(dān)保，監(jiān)管缺失，存在網(wǎng)絡(luò)風(fēng)險(xiǎn)，沒有實(shí)行實(shí)名認(rèn)證等。因此，還需要相應(yīng)的政策措施引導(dǎo)和規(guī)范。雖然網(wǎng)絡(luò)借貸發(fā)展并不完善，但民間網(wǎng)絡(luò)借貸確實(shí)可以作為民間借貸規(guī)范化，陽(yáng)光化的一個(gè)出路。
五、總結(jié)
雖然說(shuō)溫州綜合改革實(shí)驗(yàn)區(qū)是在一系列問題暴露后“逼迫”出來(lái)的改革，但是確實(shí)有助于民間金融規(guī)范合法化。溫州金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)的設(shè)立和確定的十二項(xiàng)任務(wù)可以說(shuō)是溫州民間借貸陽(yáng)光化的重要轉(zhuǎn)折點(diǎn)。十二項(xiàng)任務(wù)每一項(xiàng)都很重要而且應(yīng)細(xì)化實(shí)施。但是改革不可能一蹴而就，改革也總是與風(fēng)險(xiǎn)相伴。好在可以施行的政策空間很大，不只是溫州，其他各地都應(yīng)該結(jié)合當(dāng)?shù)孛耖g借貸實(shí)際現(xiàn)狀，圍繞“十二項(xiàng)任務(wù)”這個(gè)大的原則，制定相應(yīng)措施。
溫州金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)還有很長(zhǎng)的路要走，在呼聲與批判并存中，讓我們拭目以待。
參考文獻(xiàn)：
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